Het herstel van aandelen van Amerikaanse regionale banken verhoogt de aandelen van Wall Street

Regionale Amerikaanse bankaandelen leidden vrijdag een rally op Wall Street, maar de koersen van staatsobligaties kelderden nadat sterke banencijfers de vrees aanwakkerden dat de Federal Reserve de rentetarieven langer hoog zou kunnen houden.

De aandelen van PacWest en Western Alliance stegen met respectievelijk 83 procent en 38 procent in New York, nadat ze tijdens de vorige sessie scherp waren gedaald vanwege hernieuwde zorgen over de gezondheid van de sector.

Na de uitverkoop van donderdag steeg de S&P 500 op Wall Street 1,4 procent. De Nasdaq Composite-heavy index steeg 1,8 procent, Apple steeg met 4,8 procent na de omzet in het eerste kwartaal en de winst van de computermaker daalde minder dan verwacht door analisten. De KBW Regional Banking Index steeg 4,6 procent en maakte daarmee de verliezen van de vorige sessie goed.

Nu de bankaandelen vlak waren, toonden maandelijkse gegevens aan dat de Amerikaanse economie in april 253.000 banen heeft toegevoegd, veel meer dan de 180.000 verwacht door economen gepolst door Reuters. Het werkloosheidscijfer daalde tot 3,4 procent, een daling ten opzichte van het laagste niveau in 50 jaar van 3,5 procent. Economen hadden op een lichte stijging gerekend, tot 3,6 procent.

Beleggers hebben de cijfers gevolgd op tekenen van een vertraging van de Amerikaanse economie, wat twijfel heeft doen rijzen over de vraag of de Federal Reserve zo snel als verwacht zal beginnen met het verlagen van de rentetarieven.

Richard Flynn, algemeen directeur van Charles Schwab UK, zei dat de sterke cijfers alleen maar zouden bijdragen aan de bezorgdheid dat “de Amerikaanse economie waarschijnlijk nog steeds te heet is in de ogen van de Fed”.

De Amerikaanse staatsschuld werd scherp verkocht, waarbij het rendement op de tweejaars rentegevoelige schatkist met 0,21 procentpunt steeg tot 3,93 procent.

In Europa steeg de regionale Stoxx Europe 600 met 1,1 procent en de in Londen gevestigde FTSE 100 met 1 procent. Het pond steeg met 0,6 procent ten opzichte van de dollar tot $1,265, het hoogste niveau sinds mei vorig jaar.

De Duitse DAX steeg met 1,4 procent, voortgestuwd door een winst van 8,9 procent voor sportkledingfabrikant Adidas, zelfs nadat uit cijfers bleek dat de Duitse fabrieksorders in maart met 10,7 procent daalden ten opzichte van de voorgaande maand, een veel grotere daling dan economen hadden verwacht. Dat gaf aanleiding tot zorgen over een scherpe vertraging van Europa’s grootste economie.

De Europese Centrale Bank verhoogde donderdag de rentetarieven met een kwart procentpunt, een vertraging ten opzichte van eerdere verhogingen, maar waarschuwde dat de strijd tegen de inflatie nog niet heeft gezegevierd. De belangrijkste depositorente van de Europese Centrale Bank steeg in 11 maanden tijd van 0,5 procent naar 3,25 procent, de snelste verkrappingscyclus ooit gemeten.

Sommige analisten zijn van mening dat de prijzen in de buurt van piekniveaus liggen. “Ondanks de veerkracht van de bankensector in de eurozone rechtvaardigt de ervaring in de VS voorzichtigheid”, zegt Frederic Ducrozet, hoofd macro-economisch onderzoek bij Pictet Wealth Management. “We verwachten dat de ECB tegen de zomer stopt met het verhogen van de rente.”

Op de grondstoffenmarkten steeg de prijs van ruwe olie met 3,6 procent tot $ 75,08 per vat, terwijl de Amerikaanse tegenhanger, West Texas, 3,8 procent steeg tot $ 71,13 per vat.