Nederlandse FPI’s worden geconfronteerd met fiscale zorgen na de uitspraak van de Hoge Raad

New Delhi :In Nederland gevestigde buitenlandse portefeuillebeleggers (FPI’s) worden geconfronteerd met belastingproblemen als gevolg van de uitspraak van het Hooggerechtshof over de interpretatie van verdragen ter voorkoming van dubbele belasting (DTAA’s).

In zijn arrest verduidelijkte het Hooggerechtshof dat de Most Favoured Nation (MFN)-clausule in een belastingverdrag niet automatisch in werking treedt en afzonderlijk door de centrale overheid moet worden aangemeld.

In Nederland gevestigde FPI’s waren van mening dat hun dividenden in India onderworpen waren aan een bronbelasting van 5%. Een recent arrest van het Hooggerechtshof heeft echter verduidelijkt dat 10% in plaats daarvan onderworpen zal zijn aan bronbelasting. Dit betekent dat alle in Nederland gevestigde bedrijven die dividend ontvangen, bijtelling moeten betalen. Volgens belastingdeskundigen heeft de uitspraak over de bronbelastingkwestie FPI’s in de problemen gebracht, omdat zij in het verleden gebruik hebben gemaakt van het bronbelastingtarief van 5%.

Deze beslissing is belangrijker geworden nu veel FPI’s momenteel een audit door de belastingdienst ondergaan voor de periode 2021-2022. Elk jaar selecteert de Revenue Department een steekproef van FPI’s voor auditdoeleinden.

Ook zal de uitspraak waarschijnlijk aanleiding geven tot een herbeoordeling van de FBI’s door de belastingdienst. Herbeoordeling betekent dat de belastingdienst de belastingaangiften van een bedrijf uit een afgelopen periode opnieuw kan onderzoeken als zij van mening is dat de inkomsten van een bedrijf niet goed zijn vastgesteld.

“FPI’s die eerder hun recht op een tarief van 5% op dividenden hadden laten gelden, moeten hun standpunt heroverwegen in het licht van dit arrest van het Hooggerechtshof. Deze zaken kunnen nu worden heropend, wat resulteert in de heffing van belastingverschillen samen met rente en boetes”, aldus Price. Waterhuis & Co. Suresh Swamy, Partner, LLP zei. “Het arrest van het Hooggerechtshof benadrukt dat overeenkomsten moeten worden afgedwongen. Wetgevingsprocessen moeten in India worden geïmplementeerd. Dit arrest schept een waardevol precedent en biedt duidelijkheid over de interpretatie en toepassing van DTAA’s in de Indiase context”, voegde hij eraan toe.

Volgens het oorspronkelijke belastingverdrag tussen India en Nederland was op dividenden een bronbelasting van 10% van toepassing. Het land heeft echter ook een MFN-status, wat betekent dat nadat India een DTAA met Nederland heeft ondertekend, Nederlandse bedrijven ook in aanmerking zullen komen voor zulke lagere belastingtarieven als India overeenkomsten sluit met andere landen die betere belastingtarieven bieden.

In het onderhavige geval importeerden de Nederlandse FPI’s bepalingen uit belastingverdragen die India had ondertekend met Slovenië, Litouwen en Colombia, waar de bronbelasting 5% bedroeg. Het Hooggerechtshof oordeelde echter dat dergelijke bepalingen niet automatisch van toepassing zijn, maar de Indiase belastingdienst moet hetzelfde informeren. Omdat India de bronbelasting van 5% voor in Nederland gevestigde bedrijven niet heeft aangegeven, zijn zij onderworpen aan het oorspronkelijke tarief van 10%.

“Het arrest van het Hooggerechtshof heeft het nu als voorwaarde gesteld voor de activering van de MFN-clausule en er zal een aparte kennisgeving nodig zijn om de clausule te activeren, en een derde land dat lid is van de OESO (Organisatie voor Economische Samenwerking en Ontwikkeling) zal dat niet doen. vervolgens de MFN-clausule activeren”, zegt Amit Maheshwari, Tax Partner, AKM Global.

“Het nieuw leven inblazen van de hangende zaken, in de vorm van nieuwe actie van de Belastingdienst, het starten van een procedure, het instellen van claims of het weigeren van lagere inhouding met betrekking tot deze afdrachten in het verleden. In de toekomst bedraagt ​​het bronbelastingtarief voor de Nederlandse dividendontvanger nu 10% in plaats van 5%. zal zijn.”

Nederland is een belangrijke bron van FPI-investeringen in India. Veel mondiale fondsen kiezen ervoor hun beleggingen via Nederland te laten lopen, omdat zij een gunstig belastingverdrag met India hebben. Volgens depositogegevens hebben 120 FPI’s uit Nederland in India geïnvesteerd.